什么是香港SFC?SFC,中文名是香港证券及期货事务监察委员会(证监会),是独立于政府公务员架构外的法定组织,负责监管香港的证券期货市场的运作。该组织成立目的是为了通过有效的监管和指引,促进香港证券及期货市场朝向公平、高效率及有秩序的方向发展。
从行业上看,香港金融牌照被分为10大类,分别对应了不同的业务类型,具体如下:
1.证券交易
2.期货合约交易
3.杠杆式外汇交易
4.就证券提供意见
5.就期货合约提供意见
6.就机构融资提供意见
7.提供自动化交易
8.提供证券保证金融资
9.提供资产管理
10.提供信贷评级服务
第1、2、4、6、9号牌照是热门牌照,无论是申请成为持牌法团还是申请持牌个人的占比较都要比其他牌照占比大。
其中1号牌照由于是与证券交易有关的牌照,受到了广大券商的热烈欢迎。同时,为了能在开展证券交易的同时向客户提供交易意见,很多券商也都会同时持有4号牌照。
2号牌照作为与期货合约交易有关的牌照,若香港的“股指期货通”将期货买卖纳入互联互通系统,相信2号牌需求量的增加会更为迅速。
香港的融资业务蓬勃发展,为了能够就机构融资提供意见,很多机构都需要申请6号牌照。
如若希望针对大客户提供资产管理方面的服务,不管是券商还是资产管理公司都需要申请9号牌照,才能在港正常开展相关服务,因此9号牌照也颇受欢迎。
正是由于各类牌照的需求量大小不尽相同,所以造成每一类牌照的市场价值也不尽相同。目前净牌照价格为:
1 号证券交易牌:HK$ 800万 ~ 1500万
2 号期货交易牌: HK$600 ~ 800万
3 号外汇交易牌: HK$1,000万 ~ 2,000万
6 号融资顾问(财务顾问) :HK$600 ~ HK$900
6 号融资顾问(保笃人) :HK$2,000 以上
9 号资产管理牌:HK$500万 ~ HK$800
注:因发牌条件、客户量、业务和收入等情况令牌照溢价出现大差异
从申请费用来看 SFC 对外汇牌照的审核是比较严格的。
尽管如此,投资者在碰到拥有 SFC 牌照的平台时,依然不能一味地轻信,而应当理性地甄别该平台所持牌照是何种类型,从而确认平台向你提供的投资服务是否拥有授权,这样才能最大限度地维护自身利益。
香港证监会牌照的含金量
单从申请并维护SFC牌照的经济成本来看,该机构颁发的牌照还是具有较高含金量的。
根据SFC的规定,除了申请牌照所需费用及相关材料外,持牌者每年均需缴纳年费并呈交周年申报表,若超过四个月未缴年费或提交报表,SFC将撤销牌照。
值得注意的是,SFC对杠杆式外汇交易的牌照颁发规定更为严苛,此类牌照的申请费用及年费远超其他类别。